Ο 94χρονος πλέον Γουόρεν Μπάφετ, ο θρυλικός επενδυτής της Wall Street και γνωστός ως «Μάντης της Όμαχα» ανακοίνωσε σήμερα την παραίτησή του από τη διοίκηση της Berkshire Hathaway, του ομίλου του οποίου υπήρξε επικεφαλής εδώ και έξι δεκαετίες.
Ο Μπάφετ έκανε αυτήν την ανακοίνωση στην 60η ετήσια συνάντηση της Berkshire, ανακοινώνοντας ως διάδοχό του τον Γκρεγκ Άμπελ, αντιπρόεδρο για τις μη ασφαλιστικές δραστηριότητες του ομίλου.
Τα πρώτα χρόνια
Ο Γουόρεν Έντουαρντ Μπάφετ γεννήθηκε στις 30 Αυγούστου 1930 στην Ομάχα της Νεμπράσκα, με γονείς τους Λέιλα και του Χάουαρντ Μπάφετ, ενός χρηματιστή που αργότερα έγινε μέλος του Κογκρέσου των ΗΠΑ.
Το ενδιαφέρον του για τις επιχειρήσεις άναψε νωρίς, όταν στην ηλικία των επτά ετών εμπνεύστηκε από το βιβλίο «Χίλιοι Τρόποι να Κερδίσεις 1000 δολάρια». Η παιδική του ηλικία χαρακτηρίστηκε από πολυάριθμες επιχειρηματικές δραστηριότητες, όπως πωλήσεις τσίχλας, Coca-Cola και περιοδικών από πόρτα σε πόρτα, εργασία στο παντοπωλείο του παππού του, διανομή εφημερίδων και πώληση μεταχειρισμένων μπάλων γκολφ και γραμματοσήμων.
Ως μαθητής δευτεροβάθμιας εκπαίδευσης, αγόρασε μαζί με έναν φίλο του ένα μεταχειρισμένο μηχάνημα πινγκ-πονγκ για 25 δολάρια, το τοποθέτησαν σε ένα κουρείο και σύντομα επέκτειναν την επιχείρηση σε πολλά μηχανήματα πριν την πουλήσουν για 1.200 δολάρια.
Ο Μπάφετ απαθανατιζόταν συχνά με μια Coca Cola στο χέρι, μία από τις πιο επιτυχημένες επενδύσεις της Berkshire
Το «μικρόβιο» των επενδύσεων και ο Μπάφετ
Η αγάπη του Μπάφετ για την αγορά μετοχών ξεκίνησε από τα νεανικά του χρόνια, όπου περνούσε χρόνο σε ένα τοπικό χρηματιστηριακό γραφείο κοντά στο γραφείο του πατέρα του. Ο πατέρας του ενθάρρυνε αυτό το ενδιαφέρον, παίρνοντάς τον να επισκεφθεί το Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης στην ηλικία των 10. Στα 11, ο Μπάφετ αγόρασε τις πρώτες του μετοχές: τρεις μετοχές της Cities Service Preferred για τον εαυτό του και τρεις για την αδερφή του Ντόρις. Στα 13, υπέβαλε την πρώτη του φορολογική δήλωση, και στα 14, χρησιμοποίησε 1.200 δολάρια από τις αποταμιεύσεις του για να αγοράσει μια φάρμα 40 στρεμμάτων. Μέχρι να τελειώσει το κολέγιο, είχε αποταμιεύσει 9.800 δολάρια (ισοδύναμο περίπου 130.000 δολαρίων το 2025).
Υπό την πίεση του πατέρα του, ο Μπάφετ παρακολούθησε το Wharton School του Πανεπιστημίου της Πενσυλβάνια για δύο χρόνια πριν πάει στο Πανεπιστήμιο της Νεμπράσκα, όπου αποφοίτησε με πτυχίο Bachelor στη Διοίκηση Επιχειρήσεων στην ηλικία των 20. Μετά την απόρριψή του από τη Σχολή Επιχειρήσεων του Χάρβαρντ, γράφτηκε στη Σχολή Επιχειρήσεων του Κολούμπια, έχοντας μάθει ότι ο Μπέντζαμιν Γκράχαμ, ο πρωτοπόρος του value investing, δίδασκε εκεί. Αποκτώντας μεταπτυχιακό στα Οικονομικά το 1951, ο Μπάφετ εντρύφησε στη φιλοσοφία του Γκράχαμ, η οποία έγινε η βάση της επενδυτικής του στρατηγικής.
Πώς ξεκίνησε η καριέρα του
Από το 1951 έως το 1954, ο Μπάφετ εργάστηκε στον τομέα των επενδύσεων της επιχείρησης του πατέρα του, Buffett-Falk & Co. Στη συνέχεια εργάστηκε ως αναλυτής τίτλων για την εταιρεία του Μπέντζαμιν Γκράχαμ, Graham-Newman Corp., από το 1954 έως το 1956.
Μετά τη συνταξιοδότηση του Γκράχαμ, ο Μπάφετ επέστρεψε στην Όμαχα με προσωπικές αποταμιεύσεις που ξεπερνούσαν τα 174.000 δολάρια και ξεκίνησε διάφορες επενδυτικές συνεργασίες το 1956-1957. Το 1959, γνώρισε τον μελλοντικό μακροχρόνιο συνεργάτη του, Τσάρλι Μάνγκερ. Μέχρι το 1962, οι συνεργασίες του είχαν αυξηθεί σημαντικά, και τις συγχώνευσε δημιουργώντας την Buffett Partnership. Αυτή ήταν η στιγμή που ο Μπάφετ έγινε για πρώτη φορά εκατομμυριούχος.
Ο Μπάφετ με την σύζυγο και την κόρη του το 1997
Η Berkshire Hathaway
Το 1962, ο Μπάφετ άρχισε να επενδύει στην Berkshire Hathaway, η οποία τότε ήταν μια εταιρεία κατασκευής υφασμάτων. Προχώρησε σε επιθετικές αγορές μετοχών, αποκτώντας τον έλεγχό της το 1965 και διόρισε νέα διοίκηση. Βλέποντας την πτώση της επιχείρησης υφασμάτων, μετατόπισε σταδιακά την εστίαση της εταιρείας στον τομέα των ασφαλίσεων και άλλους κλάδους.
Μέχρι το 1970, ο Μπάφετ έγινε πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος. Οι βασικές πρώιμες επενδύσεις μέσω της Berkshire περιλάμβαναν την Washington Post Company, την GEICO και την Capital Cities/ABC. Το τελευταίο εργοστάσιο υφασμάτων της Berkshire έβαζε «πωλητήριο» το 1985.
Υπό την ηγεσία του Μπάφετ, η αξία των μετοχών της Berkshire Hathaway αυξήθηκε σημαντικά πιο γρήγορα από τους μέσους όρους της αγοράς, αυξανόμενη κατά περίπου 28% ετησίως από τη δεκαετία του 1960 έως τη δεκαετία του 1990 σε σύγκριση με το 11% της αγοράς.
Οι μεγαλύτερες επενδύσεις του Μπάφετ
Κατά τη διάρκεια της θητείας του, ο Μπάφετ επέβλεψε πολυάριθμες σημαντικές επενδύσεις και εξαγορές:
- Coca-Cola (1988): Αγόρασε το 7% της εταιρείας για 1,02 δισεκατομμύρια δολάρια, καθιστώντας τη μία από τις πιο κερδοφόρες μακροπρόθεσμες επενδύσεις της Berkshire.
- Salomon Inc. (1987): Έγινε ο μεγαλύτερος μέτοχος και προσωρινά ανέλαβε πρόεδρος κατά τη διάρκεια ενός σκανδάλου εμπορίας το 1991.
- General Re (1998): Εξαγόρασε την εταιρεία αντασφαλίσεων.
- Χρηματοπιστωτική Κρίση 2007-08: Πραγματοποίσε σημαντικές επενδύσεις στην Goldman Sachs (5 δισ. δολάρια) και στην General Electric (3 δισ. δολάρια).
- Burlington Northern Santa Fe (2009): Εξαγόρασε την εταιρεία σιδηροδρόμων για 34 δισεκατομμύρια δολάρια.
- Apple: Η Berkshire Hathaway δημιούργησε σημαντικό μερίδιο στην Apple, καθιστώντας την μία από τις κύριες συμμετοχές της.
Χρηματοπιστωτική κρίση του 2008
Κατά τη διάρκεια της χρηματοπιστωτικής κρίσης του 2008, ο Γουόρεν Μπάφετ έπαιξε ενεργό ρόλο τόσο ως σημαντικός επενδυτής όσο και ως αξιόπιστος σύμβουλος της κυβέρνησης των ΗΠΑ. Η εταιρεία του, Berkshire Hathaway, πραγματοποίησε μια σημαντική επένδυση 5 δισεκατομμυρίων δολαρίων στην Goldman Sachs όταν η κρίση βρισκόταν στο αποκορύφωμά της. Αυτή η κίνηση θεωρήθηκε ευρέως ως ψήφος εμπιστοσύνης στο χρηματοπιστωτικό σύστημα ώστε να «ηρεμήσουν» τα νερά.
Παράλληλα, υπήρχε σύμβουλος στην χάραξη πολιτικής. Παρότρυνε τον Υπουργό Οικονομικών Χένρι Πόλσον να εισφέρει κεφάλαια απευθείας στις τράπεζες, υποστηρίζοντας ότι θα ήταν μια πιο αποτελεσματική προσέγγιση από το αρχικό Πρόγραμμα Αρωγής Προβληματικών Περιουσιακών Στοιχείων (TARP) που επικεντρωνόταν στην αγορά προβληματικών περιουσιακών στοιχείων. Αυτή η καθοδήγηση επηρέασε τη στροφή στη στρατηγική της τότε κυβέρνησης Μπους προς την ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών.
Μένοντας πιστός στη διάσημη αρχή του «να είσαι άπληστος όταν οι άλλοι φοβούνται», ο Μπάφετ είδε την κρίση ως ευκαιρία. Εξασφάλισε ευνοϊκούς όρους για τις επενδύσεις του, ενώ παράλληλα απέφυγε να διασώσει εταιρείες όπως η Lehman Brothers και η AIG λόγω ανησυχιών για τη χρηματοοικονομική διαφάνειά τους.
Φιλανθρωπικό έργο
Ο Μπάφετ έγινε ένας από τους πλουσιότερους ανθρώπους στον κόσμο, με το Forbes να εκτιμά την περιουσία του στα 154,4 δισεκατομμύρια δολάρια τον Απρίλιο του 2025, κατατάσσοντάς τον πέμπτο παγκοσμίως.
Είναι γνωστός για τον λιτό βίο του, ζώντας ακόμα στο σπίτι της Ομάχα που αγόρασε το 1958. Το 2006, υποσχέθηκε να δωρίσει τη συντριπτική πλειοψηφία (αρχικά το 83%, αργότερα αυξήθηκε στο 99%) της περιουσίας του σε φιλανθρωπικούς σκοπούς. Ο κύριος αποδέκτης είναι το Ίδρυμα Bill & Melinda Gates, όμως ο Μπάφετ ανακοίνωσε πρόσφατα ότι δεν θα δοθούν περαιτέρω χρήματα στο ίδρυμα μετά το θάνατό του. Έχει δωρίσει πάνω από 50 δισ. δολάρια μέχρι σήμερα.
VIA: https://www.ot.gr
